Найбільша європейська банківська установа Deutsche Bank підозрюється у відмиванні грошових коштів. Правоохоронні органи вважають, що співробітники банку допомагали клієнтам створювати офшорні фірми та перераховувати на їхні рахунки кошти в обхід нормативно-правових актів щодо протидії відмиванню коштів. За наявними даними, тільки в 2016 році дочірня офшорна структура банку, зареєстрована на Британських Віргінських Островах, надавала свої послуги понад 900 клієнтам на загальну суму 311 млн євро.
Увага до Deutsche Bank була привернута після повторного вивчення «панамських паперів», представлених світовій громадськості в результаті масованого витоку даних. Одразу в шести представництвах банку в місті Франкфурт-на-Майні завершились обшуки, які здійснювали 170 поліцейських, слідчих та податкових інспекторів. Deutsche Bank підтверджує інформацію про те, що в його представництвах працюють правоохоронні органи. Банк з готовністю співпрацює зі слідством.
Європейські країни активно протидіють тому, щоб їхні фінансові системи використовувалися для відмивання грошей. У серпні 2018 року розпочалося розслідування діяльності данського Danske Bank, який в період з лютого 2007 року по січень 2016 року порушував законодавство з протидії відмиванню коштів, отриманих злочинним шляхом. За такі ж порушення шведські банки Nordea та Handelsbanken були оштрафовані на великі суми.